Паи ЗПИФов как объект залогового обеспечения банковского кредита Шахурин Виктор Вячеславович Генеральный директор УК «УНИВЕР Менеджмент» - презентация

1 Паи ЗПИФов как объект залогового обеспечения банковского кредита Шахурин Виктор Вячеславович Генеральный директор УК «УНИВЕР Менеджмент»

2 ООО «УНИВЕР Менеджмент» ООО «УНИВЕР Менеджмент» основано в ноябре 2002 года 1 Уставный капитал «УНИВЕР Менеджмент» на составил 92,1 млн. рублей 2 Компании присвоен индивидуальный рейтинг надежности НРА А- (высокая надежность - третий уровень) 3 ООО «УНИВЕР Менеджмент» является членом Национальной лиги управляющих (НЛУ) 4 5 Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами от 24 декабря 2002 года выдана ФСФР России Лицензия на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами от 05 сентября 2006 г. выдана ФСФР России. Общий объем средств в управлении Компании на – составил более 2.1 млрд. рублей

3 Услуги ООО «УНИВЕР Менеджмент» Индивидуальное доверительное управление 1 Управление активами негосударственных пенсионных фондов 2 Управление страховыми резервами 3 Управление паевыми инвестиционными фондами 4 Управление накопительной частью пенсии 5 Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами от 24 декабря 2002 года выдана ФСФР России Лицензия на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами от 05 сентября 2006 г. выдана ФСФР России.

4 В зависимости от категории качества ссуды банки создают резервы в размере: 1-я категория – 0%; 2-я категория – от 1% до 20%; 3-я категория – от 21% до 50%; 4-я категория – от 51% до 100%; 5-я категория – 100%. Положение ЦБ РФ 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности»

5 Наличие обеспечения по кредитам снижает размер риска. ЦБ предусмотрел возможность уменьшения резервов, если обеспечение относится к одной из двух категорий качества обеспечения (не путать с категориями качества ссуд!!!). Резервы снижаются пропорционально отношению стоимости обеспечения к размеру ссуды. Стоимость обеспечения 1-й категории качества берется с коэффициентом 1, а 2-й категории – 0,5. Именно ко 2-й категории качества обеспечения относится залог паев паевых инвестиционных фондов, прошедших процедуру листинга и допущенных к обращению организатором торговли на рынке ценных бумаг РФ.

6 Положение ЦБ РФ 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» Банки относят ссуды в одну из пяти категорий качества. На определение категории влияет финансовое состояние заемщика и качество обслуживания долга, которые оцениваются по трехбалльной шкале: «хорошее», «среднее» и «плохое». К первой категории (стандартные) относятся ссуды, выданные заемщикам с хорошим финансовым положением и хорошим обслуживанием долга. Ухудшение любого из показателей на одну ступень понижает на одну ступень категорию качества ссуды. К наихудшей категории качества (безнадежные) относятся ссуды, выданные заемщикам с плохим финансовым положением и плохим обслуживанием долга.

7 Листинг на ММВБ При рассмотрении вопроса о включении ценных бумаг в Котировальные списки ЗАО «ФБ ММВБ» в дополнение к требованиям законодательства Российской Федерации о ценных бумагах, учитываются также: финансовое состояние эмитента; репутация эмитента; интерес к ценной бумаге со стороны потенциальных инвесторов.

8 Процедура листинга на ММВБ 1. Подать в отдел листинга ММВБ заявление о включении ценных бумаг в котировальный список ЗАО «ФБ ММВБ», а также предусмотренный Правилам листинга комплект документов. 2. Подать документы в Национальный Депозитарный Центр для принятия паёв на обслуживание в депозитарий. 3. После первичного рассмотрения представленных документов в отделе листинга (устранения возможных недостатков и т.д.) и получения информации из НДЦ о принятии паёв на обслуживание, документы передаются в Совет директоров ЗАО «ФБ ММВБ», который на своем заседании принимает решение о включении данных ценных бумаг в котировальный список соответствующей категории.

9 Стоимость услуг по листингу на ММВБ За оказание услуг по листингу ценной бумаги эмитент (Управляющая компания) выплачивает бирже вознаграждение, размер которого зависит от уровня котировального списка (от руб. за включение в список А первого уровня до руб. за включение в список «В»). За проведение экспертизы ценной бумаги, вознаграждение биржи составляет руб. (за исключением списка «В», где сумма платежа составляет руб.).

10 Требования при включении и поддержании ценных бумаг в Котировальном списке ЗАО «ФБ ММВБ» - Инвестиционные паи Список А первого уровня Стоимость чистых активов паевого фонда: Для открытых и интервальных - не менее 10-ти млн. руб. Для закрытых - не менее 50-ти млн. руб. Срок существования инвестиционного фонда - не менее 2 лет. Среднемесячный объем сделок с инвестиционными паями, рассчитанный по итогам последних 6 месяцев - не менее 500 тыс. руб.

11 Список А второго уровня Стоимость чистых активов паевого фонда: Для открытых и интервальных - не менее 10 млн. руб. Для закрытых - не менее 50 млн.руб. Срок существования инвестиционного фонда - не менее 1 года. Среднемесячный объем сделок с инвестиционными паями, рассчитанный по итогам последних 6 месяцев - не менее 300 тыс. руб. Требования при включении и поддержании ценных бумаг в Котировальном списке ЗАО «ФБ ММВБ» - Инвестиционные паи

12 Список «В» Стоимость чистых активов паевого фонда: Для открытых и интервальных - не менее 5 млн. руб. Для закрытых - не менее 10 млн. руб. Среднемесячный объем сделок с инвестиционными паями, рассчитанный по итогам последних 6 месяцев - не менее 100 тыс. руб. Требования при включении и поддержании ценных бумаг в Котировальном списке ЗАО «ФБ ММВБ» - Инвестиционные паи

13 ООО «УНИВЕР Менеджмент» , г. Москва, Саввинская набережная, д , стр.3 Тел: (495) ,