Татьяна Лозовая, страрший финансовый аналитик EGAR Technology Москва, Апрель 2005 Обзор аналитических продуктов рынка опционов. - презентация

1 Татьяна Лозовая, страрший финансовый аналитик EGAR Technology Москва, Апрель 2005 Обзор аналитических продуктов рынка опционов

2 Аналитические сервисы Продукты по управлению рисками Продукты для маркет-мейкинга Интегрированные решения для трейдера Планы по российскому рынку

3 Аналитические сервисы Наиболее популярные виды сервисов: Котировки, Греки, волатильность по опционам Ранкеры по активам на основе исторических данных Сканеры по опционам и стратегиям Сканеры по активам на основе технического анализа Персональные сервисы для трейдеров и институтов Cервисы с использованием данных в режиме реального времени Cервисы с использованием данных по закрытию Данные, используемые в сервисах: Текущие значения, история, а также прогноз по implied и исторической волатильности Данные по ценам, объемам Греки Методология: Теханализ цен и волатильности Прогноз на основе математических моделей

4 Ранкеры с техническими индикаторами Основные параметры для поиска: тренд цены и/или волатильности Сигналы Покупки/ Продажи Цена, доходность, объем Тех. индикаторы......

5 Ранкеры по историческим данным Основные параметры для поиска : Изменение implied волатильности Сравнение с мин./макс. значениями Сравнение implied волатильности с исторической Корреляция

6 Сканеры по опционам и стратегиям Поиск подходящего контракта и наилучшей стратегии Основные параметры для поиска: волатильность (дешевые/дорогие) цена исполнения дата истечения объем торгов (ликвидность) стратегия

7 Системы по управлению рисками Анализ рисков по активу/ портфелю/ трейдеру/ компании в режиме реального времени Выбор кривых волатильности, ставок, моделей Оценка VAR Моделирование рисков портфеля Расчет хеджирующих стратегий

8 Системы маркет-мейкинга Подключение к биржевым системам Автогенерация и отсылка котировок Настройка спредов, интереса и т.д. Управление кривой волатильности: методы параметиризации кривой ручной контроль поведения кривой автоматический контроль изменения кривой: по рынку используя сложную логику зависимости активов друг от друга

9 Институциональные продукты Маржинальная торговля Мчета с биржами Расчеты финансовых результатов Брокерское обслуживание Поддержка всех рынков и инструментов.....

10 Интегрированные решения Тенденции: интеграция аналитики, риск-менеджмента и маркет мейкинга Решение: ASP (Active Service Providers) системы, которые включают в себя: Подключенный источник данных в режиме реального времени Подключенные системы отправления ордеров/получения сделок Интерграцию с биржами по автокотировкам Аналитические данные Риск-менеджмент Маркет-мейкинг Дополнительные преимущества: без инсталляций без дополнительного обородувания доступ через интернет в любой точке доступны для частного инвестора

11 Планы для российского рынка Перечисленные сервисы и системы адаптируются под российский рынок В 2005 году планируется запуск аналитических сервисов по российским срочным рынкам

12 Контактная информация: Татьяна Лозовая, старший аналитик EGAR Technology, (095) В презентации были использованы продукты EGAR Technology: ETS (Equity Trading System) EGAR Focus Advanced Volatility Manager Контакты