ПРИВЛЕЧЕНИЕ ИНОСТРАННОГО ФИНАНСИРОВАНИЯ ДЛЯ РОССИЙСКИХ КОМПАНИЙ: НА ПРИМЕРЕ ДЕЛОВОЙ СИТУАЦИИ Ключевой экономический принцип состоит в том, что рост и развитие. - презентация

1 ПРИВЛЕЧЕНИЕ ИНОСТРАННОГО ФИНАНСИРОВАНИЯ ДЛЯ РОССИЙСКИХ КОМПАНИЙ: НА ПРИМЕРЕ ДЕЛОВОЙ СИТУАЦИИ Ключевой экономический принцип состоит в том, что рост и развитие требуют инвестиций

2 Доступ к капиталу препятствие #2 для развития российских компаний после налогового бремени

3 June 7, 2013www.aginskyconsulting.com3 ПРИВЛЕЧЕНИЕ ИНОСТРАННОГО ФИНАНСИРОВАНИЯ ДЛЯ РОССИЙСКИХ КОМПАНИЙ Содержание Что необходимо компаниям для успеха? Преимущества привлечения иностранного финансирования Преимущества инвестиций в Россию для западных инвесторов Источники зарубежного финансирования Требования инвесторов Анализ Деловой Ситуации: Процесс Привлечения Финансирования Заключение

4 Что необходимо компаниям для успеха? УПРАВЛЕНЧЕСКАЯ КОМАНДА Долгосрочное видение будущего, стратегия, планирование Профессионализм Творческое и инновационное мышление РЫНОК СБЫТА Спрос на продукт/услугу Конкурентоспособный продукт Физическое присутствие на рынке ДОСТУП К КАПИТАЛУ Долгосрочность Разумная стоимость «УМНЫЕ» деньги June 7, 2013www.aginskyconsulting.com4

5 Преимущества привлечения иностранного финансирования ДОСТУП К КАПИТАЛУ часто единственная возможность ДОЛГОСРОЧНОЕ ФИНАНСИРОВАНИЕ лет БОЛЕЕ НИЗКАЯ СТОИМОСТЬ 8-11% ставки по кредитам УМНЫЕ Деньги Новые партнёры, управленческая и техническая экспертиза, технологии, доступ к международным связям и рынкам June 7, 2013www.aginskyconsulting.com5

6 Преимущества инвестиций в Россию для зарубежных инвесторов Более высокая доходность Диверсификация инвестиционного портфеля Синергетический эффект Доступ к новому рынку Оптимизация производственно- транспортной цепи June 7, 2013www.aginskyconsulting.com6

7 June 7, 2013www.aginskyconsulting.com7 Источники Зарубежного Финансирования Международные банки развития Государственные агентства Коммерческие банки Инвестиционные банки Инвестиционные фонды Совместные предприятия

8 Требования со стороны инвесторов ПРОФЕССИОНАЛЬНАЯ УПРАВЛЕНЧЕСКАЯ КОМАНДА ИСТОРИЯ УСПЕХА ДОЛГОСРОЧНОЕ ВИДЕНИЕ ПРОЗРАЧНОСТЬ И ОТКРЫТОСТЬ СПРОС И КОНКУРЕНТОСПОСОБНОСТЬ ПРОДУКТА ДОСТУП К РЫНКУ СБЫТА УСТОЙЧИВАЯ БИЗНЕС МОДЕЛЬ СООТНОШЕНИЕ ЛИЧНЫХ ВЛОЖЕНИЙ С ПРИВЛЕКАЕМЫМИ ДОХОДНОСТЬ И ВЫГОДНЫЙ «ВЫХОД» ИЗ ИНВЕСТИЦИЙ МАРКЕТИНГ КОМПАНИИ И ПРОЕКТА

9 Компания - ведущий дистрибьютор пищевых ингредиентов в России и СНГ $50 Миллионов – размер продаж Планы по строительству собственного производства – $20 Миллионов Финансирование привлечено через инвестиционный фонд $150 Миллионов – за три года продажи выросли в три раза АНАЛИЗ ДЕЛОВОЙ СИТУАЦИИ Введение

10 ВАША КОМПАНИЯ 1. АУДИТ, ИССЛЕДОВАНИЕ РЫНКА, АНАЛИЗ, ПЛАНИРОВАНИЕ, ПОДГОТОВКА ДОКУМЕНТОВ ИНВЕСТОР 3. АУДИТ ИНВЕСТОРОМ 4. ПЕРЕГОВОРЫ И ПОДПИСАНИЕ СОГЛАШЕНИЙ 5. ПЕРЕВОД ФОНДОВ 6. РЕАЛИЗАЦИЯ СТРАТЕГИИ РАЗВИТИЯ 2. ПОИСК ИНВЕСТОРА Процесс Привлечения Капитала

11 1. Аудит-Исследование рынка- Анализ- Планирование-Подготовка Документов Корпоративный, Финансовый и Правовой Аудит Перевод финансовой отчетности в МСФO Оценка (Компании/Проектов/Активов) Исследование рынка (Покупатели, конкуренты, размер, рост, тенденции рынка, структура отрасли, цены, продукция, каналы сбыта) Описание Бизнес Модели (Продукты/услуги, процессы, логистика, маркетинговая стратегия) Финансовые Прогнозы (Бюджет, продажи, чистая приведённая стоимость, доходность, срок окупаемости) Процесс Привлечения Капитала

12 1A. Подготовка документов Аудиторские отчеты Описание систем финансового учёта и внутреннего контроля Отчёт по исследованию рынка Детальный Бизнес-План Финансовые прогнозы Отчёт об оценке компании Корпоративная брошюра Презентация для инвесторов в POWER POINT Проспект эмиссии акций Предложение о подписке на акции Процесс Привлечения Капитала

13 1. АУДИТ, ИССЛЕДОВАНИЕ РЫНКА, АНАЛИЗ, ПЛАНИРОВАНИЕ, ПОДГОТОВКА ДОКУМЕНТОВ 3. АУДИТ ИНВЕСТОРОМ 4 ПЕРЕГОВОРЫ И ПОДПИСАНИЕ СОГЛАШЕНИЙ. 5. ПЕРЕВОД ФОНДОВ 6.РЕАЛИЗАЦИЯ СТРАТЕГИИ РАЗВИТИЯ ВАША КОМПАНИЯ ИНВЕСТОР 2.ПОИСК ИНВЕСТОРА Процесс Привлечения Капитала

14 2. Ожидаемые условия сотрудничества Долевое участие в бизнесе Место в Совете Директоров Возможны изменения в составе менеджмента Преимущественные права Надзор за деятельностью Процесс Привлечения Капитала

15 ВАША КОМПАНИЯ 1. АУДИТ, ИССЛЕДОВАНИЕ РЫНКА, АНАЛИЗ, ПЛАНИРОВАНИЕ, ПОДГОТОВКА ДОКУМЕНТОВ ИНВЕСТОР 3. АУДИТ ИНВЕСТОРОМ 4. ПЕРЕГОВОРЫ И ПОДПИСАНИЕ СОГЛАШЕНИЙ 5. ПЕРЕВОД ФОНДОВ 6. РЕАЛИЗАЦИЯ СТРАТЕГИИ РАЗВИТИЯ 2. ПОИСК ИНВЕСТОРА Процесс Привлечения Капитала

16 3. Предварительные переговоры и аудит со стороны инвестора Меморандум о намерениях Предварительные соглашения Аудит и проверка компании инвестором Процесс Привлечения Капитала

17 ВАША КОМПАНИЯ 1. АУДИТ, ИССЛЕДОВАНИЕ РЫНКА, АНАЛИЗ, ПЛАНИРОВАНИЕ, ПОДГОТОВКА ДОКУМЕНТОВ ИНВЕСТОР 3. АУДИТ ИНВЕСТОРОМ 4. ПЕРЕГОВОРЫ И ПОДПИСАНИЕ СОГЛАШЕНИЙ 5. ПЕРЕВОД ФОНДОВ 6. РЕАЛИЗАЦИЯ СТРАТЕГИИ РАЗВИТИЯ 2. ПОИСК ИНВЕСТОРА Процесс Привлечения Капитала

18 4.Понимание условий инвестиционных и кредитных соглашений Распределение долей участия в компании Конвертируемые права (долговые обязательства в акционерные права, Варранты, Опционы) Участие в управлении Очерёдность удовлетворения требований Риски связанные с залоговыми обязательствами Требования к финансовым показателям (доходность, размер продаж, структура капитала – иначе могут возникнуть требования о доп. обеспечении) Процесс Привлечения Капитала

19 ВАША КОМПАНИЯ 1. АУДИТ, ИССЛЕДОВАНИЕ РЫНКА, АНАЛИЗ, ПЛАНИРОВАНИЕ, ПОДГОТОВКА ДОКУМЕНТОВ ИНВЕСТОР 3. АУДИТ ИНВЕСТОРОМ 4. ПЕРЕГОВОРЫ И ПОДПИСАНИЕ СОГЛАШЕНИЙ 5. ПЕРЕВОД ФОНДОВ 6. РЕАЛИЗАЦИЯ СТРАТЕГИИ РАЗВИТИЯ 2. ПОИСК ИНВЕСТОРА Процесс Привлечения Капитала

20 June 7, 2013www.aginskyconsulting.com20 Выводы Существуют важные преимущества в привлечении иностранного капитала Требуется серьёзная подготовка и удовлетворение требованиям инвесторов Требуется умение вести переговоры и наличие связей в инвестиционных кругах Требуется привлечение инвестиционных советников, специалистов в сфере бизнес консалтинга, юристов

21 Спасибо Подготовил - Кирилл Первун Копия презентации может быть получена по Вашей просьбе Спасибо Подготовил - Кирилл Первун АГИНСКИЙ КОНСАЛТИНГ ГРУП WEB: TEL: