Оценка инструментов и нвестирования в 1-ом кв. 2013 года 16.04.2013. - презентация

1 Оценка инструментов и нвестирования в 1-ом кв года

2 СРАВНИТЕЛЬНАЯ ДОХОДНОСТЬ РАЗНЫХ ВИДОВ ФИНАНСОВЫХ ИНСТРУМЕНТОВ 2 ПО СОСТОЯНИЮ НА 02 июля 2012 ГОДА За 2011 год За 2012 год За 1-ый квартал 2013 год УРОВЕНЬ ИНФЛЯЦИИ (ПО ДАННЫМ РОССТАТА)+6,1%+6.6%+1.9% ИЗМЕНЕНИЕ КУРСА $ к рублю+5,24%-5,6%+2,34% СРЕДНЯЯ ДОХОДНОСТЬ ПО ДЕПОЗИТАМ (депозит сроком на 1 год) 6-10% 8-12% годовых5-9% годовых ИЗМЕНЕНИЕ ИНДЕКСА ММВБ (РУБЛЁВЫЙ ИНДЕКС)-16,92%+5.2%-2.5% ИЗМЕНЕНИЕ ИНДЕКСА РТС (ВАЛЮТНЫЙ ИНДЕКС)-21,94%+10,5%-4.4% ПАЕВЫЕ ИНВЕСТИЦИОННЫЕ ФОНДЫ АКЦИЙ-24,02%+3.16%-2.75% ПАЕВЫЕ ИНВЕСТИЦИОННЫЕ ФОНДЫ ОБЛИГАЦИЙ+5,96%+9.16%+2.51% ИЗМЕНЕНИЕ СТОИМОСТИ ЗОЛОТА+11,11%+5,77%-4,7% ДОВЕРИТЕЛЬНОЕ УПРАВЛЕНИЕ ООО КБ «УМБ», в %, (в % годовых) * +15,22%** (20,29% годовых) -8.05%-0,19% (-0,76% годовых) *- результаты деятельности по управлению ценными бумагами в прошлом не определяют доходы учредителя управления в будущем. ** - договора ДУ заключались с февраля 2011 года, результат деятельности по управлению ценными бумагами в период с по *** - уточненные данные

3 Оценка инструментов инвестирования в 1-ом кв года 3 Основные тенденции : Прошедший квартал прошел под знаком перераспределения денежных потоков в мировой финансовой системе. Основными лидерами были Американский и Японский фондовые рынки, продемонстрировавшие впечатляющий рост. Аутсайдерами стали развивающиеся рынки во главе с Россией и Бразилией. Примечательным событием стал кризис на Кипре, продемонстрировавший всю уязвимость еврозоны. Однако, скоординированные действия всех заинтересованных сторон привели к уменьшению последствий и по сути оказали только краткосрочный эффект на большинство рынков. По-прежнему центральные банки крупнейших стран сохранили статус единственных в мире институтов, способных существенно повлиять на ситуацию в мировой экономике и на финансовых рынках. Европейский центральный банк опять выступил важнейшим институтом, который способствовал снижению напряженности во время Кипрского кризиса. Также, стоит отметить невероятные по своим масштабам действия Банка Японии, направившего все усилия на стимулирование японской экономики. Что касается Российского фондового рынка, то после краткосрочного январского ралли наступило затяжное падение. Оно вызвано тотальным оттоком средств западных инвесторов, разочарованных состоянием экономики России, а главное нежеланием или неспособностью правительства что либо менять.

4 Оценка инструментов инвестирования в 1-ом кв года 4 Оценка инструментов инвестирования в 1-ом кв года: Паевые инвестиционные фонды акций – фонды, инвестирующие клиентские активы в долевые ценные бумаги продемонстрировали отрицательный результат за 1 кв год – в среднем доходность оказалась на уровне -2,75%, данный результат вряд ли можно назвать привлекательным: уровень инфляции оказался – 7% в годовом исчислении результат, продемонстрированный управляющими фондов, сопоставим с переоценкой по индексам российского фондового рынка – ММВБ (- 2,5%) и РТС (- 4,4%), таким образом, получается, что эффективнее было бы не инвестировать средства на фондовом рынке. Паевые инвестиционные фонды облигаций – по итогам 1 кв года доходность составила + 2,51%, результат более оптимистичный чем по фондам акций, учитывая что инвестирование в инструменты с фиксированной доходностью (облигации) является менее рискованным. Золото – не показало внятной динамики в 1 кв года, падение актива составило - 4.7%, таким образом и эта «тихая гавань» перестала быть таковой.

5 Оценка инструментов инвестирования в 1-ом кв года 5 Оценка инструментов инвестирования в 1-ом кв года: Депозиты Банков РФ – процентные ставки по депозитам (5-9%) находятся на уровне инфляции, причина данного явления заключается в том, что банкам не интересно привлекать деньги под высокие проценты, поскольку у них попросту закончились возможности по их размещению в инструменты с высокой доходностью; Доверительное Управление от КБ «УМБ»: Основная ставка на внутридневные спекулятивные операции с наиболее ликвидными фьючерсами на доллар/рубль, фьючерс на индекс РТС и самые ликвидные акции не оправдала себя в полной мере, но и не принесла существенных убытков, сопоставимых с падением индексов – всего -0,2% (на фоне снижения индекса РТС на 4.4%). Основное внимание во 2-ом кв года при управлении портфелями клиентов ДУ будет обращено на спекулятивные краткосрочные операции в валюте, фьючерсах на индекс РТС и самые ликвидные акции, также будут проводиться не только краткосрочные, но и среднесрочные операции с акциями 1-го и 2-го эшелона непосредственно с акциями, торгуемыми на бирже ММВБ.

6 6 КОНТАКТНАЯ ИНФОРМАЦИЯ КОНТАКТНАЯ ИНФОРМАЦИЯ г.Екатеринбург, , ул. Генеральская, д. 3 тел. (343) , Управлениe по работе на финансовых рынках: Селянин Константин Петрович (343) ,