Частно – государственное партнёрство в рамках БРИКС д. э. н., проф. Ярыгина Ирина Зотовна д. э. н., проф. Ярыгина Ирина Зотовна Финансовый университет Кафедра «Мировая экономика и международные финансовые отношения»

Частно – государственное партнёрство В рамках развития сотрудничества России и Китая Форма взаимодействия государства и частных инвесторов на взаимовыгодных условиях Форма взаимодействия государства и частных инвесторов на взаимовыгодных условиях При ЧГП перевода активов не происходит, а имеет место разделение ответственности При ЧГП перевода активов не происходит, а имеет место разделение ответственности

- аутсорсинг; - аутсорсинг; - дизайн, строительство и пр. (частные ресурсы на льготных условиях); - дизайн, строительство и пр. (частные ресурсы на льготных условиях); - полноценный долгосрочный бизнес – процесс (финансовые, страховые, налоговые фонды, строительство и эксплуатация, разработка месторождений) Этапы ГЧП Россия - Китай

Транспорт 51 проект 22,7 Образование 115 4,8 Здравоохранение 93 10,0 Оборона 51 5,8 Регион. Развитие ,2 В млрд.дол.США В млрд.дол.США Данные Balfour Beatty,Gr.Br. Данные Balfour Beatty,Gr.Br. Проекты ЧГП в ЕС*

БРИКС НА ГЕОПОЛИТИЧЕСКОЙ КАРТЕ МИРА Зона свободной торговли -Таможенный союз – Общий рынок – Экономический союз – Экономический валютный союз? БРИКС НА ГЕОПОЛИТИЧЕСКОЙ КАРТЕ МИРА Зона свободной торговли -Таможенный союз – Общий рынок – Экономический союз – Экономический валютный союз?

Приоритеты взаимодействий в рамках ЧГП Бразилия - сельскохозяйственная продукция, минеральное сырьё, технологические наработки Бразилия - сельскохозяйственная продукция, минеральное сырьё, технологические наработки Россия - минеральные ресурсы (в первую очередь, углеводородное сырье), уникальные технологии в ряде областей экономики Россия - минеральные ресурсы (в первую очередь, углеводородное сырье), уникальные технологии в ряде областей экономики Индия - интеллектуальные ресурсы, высокие технологии Индия - интеллектуальные ресурсы, высокие технологии Китай – трудовые ресурсы, редкие металлы, производство продукции Китай – трудовые ресурсы, редкие металлы, производство продукции Южно - Африканская Республика - природные ресурсы Южно - Африканская Республика - природные ресурсы

1.Постановка целей 2. Изучение особенностей проекта 3.Разработка правил, полномочий, ответственности 4.Корректировка целей по ходу реализации проекта 5. Формирование совместных задач на новый период 6. Разработка новых правил, полномочий, ответственности NB: отбор партнёров, открытое обсуждение, разделение и профилактика рисков, формирование нормативной базы Процедура формирования ЧГП в рамках БРИКС

СТРУКТУРА ВАЛЮТ В МЕЖДУНАРОДНЫХ РЕЗЕРВАХ

Основы формирования МФЦ стран БРИКС ПЕРВЫЙ ЭТАП 1. Одобрена Концепция создания Международного финансового центра в России (5 февраля 2009 года) 1. Одобрена Концепция создания Международного финансового центра в России (5 февраля 2009 года) 2. Развитие национальных финансовых рынков 2. Развитие национальных финансовых рынков 3. Достижение конкурентоспособности на глобальном рынке 3. Достижение конкурентоспособности на глобальном рынке 4.Банковские электронные платежи в национальных валютах 4.Банковские электронные платежи в национальных валютах 5. Биржи стран БРИКС – в число мировых лидеров по торговому обороту и объёмам размещения ценных бумаг 5. Биржи стран БРИКС – в число мировых лидеров по торговому обороту и объёмам размещения ценных бумаг

ВТОРОЙ ЭТАП Государственная программа «Развитие финансовых и страховых рынков, создание международного финансового центра» (принята ) Задачи до 2020 года Увеличение объёма биржевой торговли в 3,8 Увеличение объёма биржевой торговли в 3,8 IPO – 1,8 трилл. руб. IPO – 1,8 трилл. руб. Совокупные активы банковского сектора - 89% к ВВП Совокупные активы банковского сектора - 89% к ВВП Инвестиционный портфель негосударственных пенсионных фондов – 5,5% Инвестиционный портфель негосударственных пенсионных фондов – 5,5% Повышение конкурентоспособности – 10 место в рейтинге * Повышение конкурентоспособности – 10 место в рейтинге * * GFCI * GFCI

Альянс фондовых бирж ( кросс-листинг ПФИ в национальных валютах) Бразильская фондовая биржа Бразильская фондовая биржа ММВБ-РТС ММВБ-РТС Бомбейская фондовая биржа Бомбейская фондовая биржа Фондовая биржа Йоханнесбурга Фондовая биржа Йоханнесбурга Корпорация бирж и клиринговых организаций, Гонконг Корпорация бирж и клиринговых организаций, Гонконг Международная ассоциация бирж СНГ Международная ассоциация бирж СНГ

Совершенствование финансовых отношений стран БРИКС ( совместимость регламентаций ) Модернизация банковских систем Модернизация банковских систем Биржи, торги Биржи, торги Клиринговая деятельность Клиринговая деятельность Производные финансовые инструменты Производные финансовые инструменты Противодействие манипуляциям Противодействие манипуляциям Корпоративное право Корпоративное право Налоговое право Налоговое право Регулирование валютных, кредитных и финансовых операций Регулирование валютных, кредитных и финансовых операций

ДОЛЯ СТРАН БРИКС В МИРОВОЙ ТОРГОВЛЕ Финансовое обеспечение торговых отношений в рамках ЧГП

Интернационализация финансовых связей стран БРИКС Процессы интернационализации финансовых связей Экономическая основа Эволюция мирохозяйственных связей Финансовая глобализация Новая стадия развития финансового сотрудничества на базе геоэкономики Высокий уровень взаимозависимости национальных экономик как результат исторического развития Движущие силы финансовой глобализации Международная конкуренция и использование новых технологий Модернизация международного воспроизводства Последствия интернационализации Расширение возможностей георынка Совершенствование мирохозяйственных связей Концепция Переустройство всех сфер жизни на новых принципах геоэкономики Интернационализация на глобальном уровне, регионализация, реинжениринг международных отношений

ФИНАНСИРОВАНИЕ ПРОГРАММ РАЗВИТИЯ стран БРИКС на базе ЧГП ФИНАНСИРОВАНИЕ ПРОГРАММ РАЗВИТИЯ стран БРИКС на базе ЧГП Отрасль промышленности Энергетика Коммуникации Инфраструктура Водоснабжение

Общие цели регулирования финансовых систем стран БРИКС Обеспечение экономического роста, повышение производства продукции, развитие наукоемких отраслей экономики, совершенствование структуры спроса и предложений на базе надёжной работы банков Обеспечение экономического роста, повышение производства продукции, развитие наукоемких отраслей экономики, совершенствование структуры спроса и предложений на базе надёжной работы банков Формирование условий финансовой стабильности, включая уровень цен, повышение занятости населения Формирование условий финансовой стабильности, включая уровень цен, повышение занятости населения Реализация принципа добросовестной конкуренции в интересах общества и социальной ответственности банков Реализация принципа добросовестной конкуренции в интересах общества и социальной ответственности банков

Универсализация регламентаций для эффективной деятельности ЧГП Упорядочение условий взаимодейстий Содействие сотрудничеству Усиление безопасности банковской деятельности Совершенствование отношений с клиентами

Стратегическое партнёрство Формируются условия выхода банков и финансовых институтов стран БРИКС на местный рынок Сокращается временное ограничение развития Пополняются технологические и административные ресурсы Расширяются горизонты профессиональной деятельности

Методы выхода субъектов хозяйствования в национальные экономические системы Прямые инвестицииПортфельные инвестиции Гринфилд- инвестиции Поглощение национальной структуры Покупка доли в национальной структуре Альянс (совместное предприятие) Создание дочерней структуры Открытие филиала кредитного института

Предпосылки использования национальных валют в экономических отношениях стран БРИКС Надёжный уровень экономического и финансового развития страны – эмитента валюты Надёжный уровень экономического и финансового развития страны – эмитента валюты Экономическая потребность в использовании национальной валюты Экономическая потребность в использовании национальной валюты Способность национальной валюты выполнять функции денег за рубежом (мера стоимости, средство обращения, накопления, платежа) Способность национальной валюты выполнять функции денег за рубежом (мера стоимости, средство обращения, накопления, платежа) Низкий уровень транзакционных издержек (следствие неблагоприятных условий сотрудничества) Низкий уровень транзакционных издержек (следствие неблагоприятных условий сотрудничества) Сохранение стоимости национальной валюты Сохранение стоимости национальной валюты Валютное законодательство, поддерживающее доступ иностранных инвесторов на финансовые рынки Валютное законодательство, поддерживающее доступ иностранных инвесторов на финансовые рынки Имидж страны Имидж страны

Возможности сотрудничества на базе использования национальных валют и ЧГП Льготное кредитование оборотных средств Льготное кредитование оборотных средств Экспортное финансирование Экспортное финансирование Гарантирование операций Гарантирование операций Многостороннее проектное финансирование Многостороннее проектное финансирование Расширение партнёрства государства и частных институтов Расширение партнёрства государства и частных институтов Синдицированное Синдицированное кредитование кредитование Факторинг Факторинг Лизинг Лизинг *Саммит в Индии внёс вклад в развитие финансовых связей

Спасибо за внимание Спасибо за внимание