Партнерство Дмитрия Ямашева Информационно-аналитический отдел Декабрь 2009 года Кэш-пулинг: стандартные решения для рискованного предприятия

Удобства и противоречия Партнерство Дмитрия Ямашева 2 Суть договоров и моделей кэш-пулинга сводится к тому, что фактически разные счета разных лиц рассматриваются как одно целое для определенных задач. Именно эти задачи определяют разновидности кэш-пулинга (cash sweeping, zero balancing и т.д.). НО условное единство не может преодолеть фактическую разность, что порождает целый набор юридических и налоговых рисков.

Налоговые риски. Проблемы Партнерство Дмитрия Ямашева 3 К стандартным налоговым рискам относятся: пересчет налоговыми органами доходов и расходов банка в случае применения для участников пула иных процентных ставок по сравнению с обычными; квалификация отношений между участниками пула как заемных с доначислением процентов по рыночным ставкам и включением их в налогооблагаемый доход; признание необоснованным расходов владельцев основных (головных) счетов по покрытию овердрафтов других участников пула.

Налоговые риски. Решения Партнерство Дмитрия Ямашева 4 В большинстве случаев стандартные налоговые риски могут быть минимизированы через: включение в соглашения между участниками пула условий о предоставлений безвозмездных займов; предоставление налоговым органам специальных пояснений относительно природы пулинга и механизма его реализации.

Юридические риски. Проблемы Партнерство Дмитрия Ямашева Юридический анализ действующих соглашений пулинга позволяет выделить несколько основных проблем: оформление расчетов внутри пула ненадлежащими документами (мемориальные ордера и т.п.); для некоторых лиц (ГУП, МУП, НКО и т.п.) могут существовать законодательные ограничения для участия в пулинге; учредительные документы участников пула могут содержать положения, препятствующие вступлению в пул с другими лицами. Аналогичного рода положения могут содержаться в документах, регулирующих деятельность представительств и филиалов, участвующих в пуле через свои счета; исполнение банком операций внутри пула может привести к нарушению законодательно установленной очередности платежей. 5

Юридические риски. Решения Партнерство Дмитрия Ямашева Пакет стандартных решений юридических проблем включает в себя: применение нормативно закрепленных форм безналичных расчетов; аудит и приведение в соответствие учредительных и иных подобных документов участников пула; включение в соглашение о пулинге положений, касающихся соблюдения очередности платежей. 6

Валютные отношения. Нельзя упускать из виду Помимо налоговых и общих юридических рисков банк и участники пула не должны забывать о том, что: в некоторых случаях при расчетах в иностранной валюте участники пула обязаны будут представить документы, подтверждающие наличие взаимных обязательств; операции между участниками могут попасть под действие законодательства о противодействии отмыванию денег, что приведет к возникновению обязанности банка провести соответствующие контрольные мероприятия. Партнерство Дмитрия Ямашева 7

Контактная информация Телефон (факс): (495) Электронная почта: Адрес: Москва, 2-й Гончарный переулок, д. 6, стр. 4, оф. 104 (метро «Таганская») Партнерство Дмитрия Ямашева 9