Предпринимательский риск

Предпринимательская деятельность является рисковой, т. е. действия участников предпринимательства в условиях сложившихся рыночных отношений, конкуренции, функционирования всей системы экономических законов не могут быть с полной определенностью рассчитаны и осуществлены

Риск характеризует такую ситуацию, когда наступление неизвестных событий весьма вероятно и может быть оценено количественно. Неопределенность характеризует ситуацию, при которой вероятность наступления неизвестных событий оценить заранее невозможно. В реальной ситуации решение, принимаемое предпринимателем, почти всегда сопряжено с риском, который обусловлен наличием ряда непредвиденных факторов нео­пределенности. Предприниматель может частично переложить риск на других субъектов экономики, но полностью избежать его он не может. Но кто не рискует, тот не выигрывает. Иными словами, для получения экономической прибыли предприниматель осознанно идет на принятие рискового решения.

Источниками риска являются хозяйственная деятельность; личность предпринимателя; недостаток информации о состоянии внешней среды.

По сфере возникновения Внешние Источником возникновения внешних рисков является внешняя среда по отношению к предпринимательской фирме. Предприниматель не может оказывать на них влияние, он может только предвидеть и учитывать их в своей деятельности. К внешним относятся риски, непосредственно не связанные с деятельностью предпринимателя (непредвиденные изменения законодательства, регулирующего предпринимательскую деятельность; неустойчивость политического режима в стране). Внутренние Источником внутренних рисков является сама предпринимательская фирма. Эти риски возникают в случае неэффективного менеджмента, ошибочной маркетинговой политики, а также в результате внутрифирменных злоупотреблений. Основными среди внутренних рисков являются кадровые риски, связанные с профессиональным уровнем и чертами характера сотрудников фирмы.

По длительности во времени Кратковременные Это риски, которые угрожают предпринимателю в течение конечного, известного отрезка времени, например транспортный риск, когда убытки могут возникнуть во время перевозки груза, или риск неплатежа по конкретной сделке. Постоянные Это риски, которые непрерывно угрожают предпринимательской деятельности в данном географическом районе или в определенной отрасли экономики, например риск неплатежа в стране с несовершенной правовой системой или риск разрушений зданий в районе с повышенной сейсмической опасностью.

По степени правомерности Оправданный (правомерный) Неоправданный (неправомерный)

В соответствии с возможностью страхования СтрахуемыеНестрахуемые

Риск страховой Вероятное событие (совокупность событий), на случай наступления которых проводится страхование

В зависимости от источника опасности страховые риски подразделяются на две группы: риски, связанные с проявлением стихийных сил природы (погодные условия, землетрясения, наводнения и др.); риски, связанные с целенаправленными действиями человека.

Целесообразно страховать: вероятные потери в результате пожаров и других стихийных бедствий; вероятные потери в результате автомобильных аварий; вероятные потери в результате порчи или уничтожения продукции при транспортировке; вероятные потери в результате ошибок сотрудников фирмы; вероятные потери в результате передачи сотрудниками фирмы коммерческой информации конкурентам; вероятные потери в результате невыполнения обязательств субподрядчиками; вероятные потери в результате приостановки деловой активности фирмы; вероятные потери в результате возможной смерти или заболевания руководителя или ведущего сотрудника фирмы; вероятные потери в результате возможного заболевания, смерти или несчастного случая с сотрудником фирмы.

Следует выделить еще две большие группы рисков: Статические(простые) Особенность статических рисков заключается в том, что они практически всегда несут в себе потери для предпринимательской деятельности. При этом потери для фирмы, как правило, означают и потери для общества в целом. Динамические(спекулятивные) В отличие от статистического риска динамический риск несет в себе либо потери, либо прибыль для фирмы, поэтому их можно назвать спекулятивными. Динамические риски, ведущие к убыткам для отдельной фирмы, могут одновременно принести выигрыш для общества в целом. Динамические риски являются трудноуправляемыми.

Методы оценки риска СтатистическийЭкспертныйРасчетно-аналитический Построение кривой риска Дерево решений

Построение кривой риска Область, в которой потери не ожидаются, назовем безрисковой областью, ей соответствуют нулевые или отрицательные потери. Под зоной допустимого риска понимается область, в пределах которой данный вид предпринимательской деятельности сохраняет свою экономическую целесообразность, т. е. потери есть, но они меньше ожидаемой прибыли. Границы зоны допустимого риска соответствуют уровню потерь, равному расчетной прибыли от предпринимательской деятельности. Следующая, более опасная область называется зоной критического риска. Это область, характеризуемая возможностью потерь в размере свыше величины ожидаемой прибыли и вплоть до величины полной расчетной, ожидаемой выручки от предпринимательства. Иначе говоря, зона критического риска характеризуется опасностью потерь, которые заведомо превышают ожидаемую прибыль и в пределе могут привести к утере всех средств, вложенных предпринимателем в дело. В последнем случае предприниматель не только не получает от сделки никакого дохода, но и несет убытки в сумме всех бесплодных затрат. Кроме критического целесообразно рассматривать еще более устрашающий катастрофический риск. Зона катастрофического риска представляет собой область потерь, которые по своей величине превосходят критический уровень и в пределе могут достигать величины, равной имущественному состоянию предпринимателя. Катастрофический риск способен привести к краху, банкротству, полному крушению предприятия, его закрытию и распродаже имущества. К категории катастрофического следует относить (вне зависимости от имущественного или денежного ущерба) риск, связанный с прямой опасностью для жизни людей или с возникновением экологических катастроф. Потери, превышающие имущественное состояние предпринимателя, не рассматриваются, так как их невозможно взыскать.

способы снижения риска: Диверсификация Распределение риска между участниками проекта СтрахованиеХеджирование Резервирование средств Покрытие непредвиденных расходов

Диверсификация Инвестирование финансовых средств в более чем один вид активов, (распределение инвестируемых средств между различными объектами вложения, которые непосредственно не связаны между собой)

Диверсификация предусматривает два основных способа управления рисками Активный Активная тактика фирмы по продвижению продукции предполагает, с одной стороны, пристальное отслеживание, изучение и реализацию наиболее эффективных инвестиционных проектов, захват значительной доли рынка со специализацией по однородному выпуску продукции, а с другой стороны, - максимально быструю переориентацию одного вида работ на другой, включая возможную передислокацию на другую территорию, рынок. Пассивный Пассивное управление предусматривает создание неизменного рынка товаров с определенным уровнем риска и стабильное удерживание своих позиций в отрасли. Пассивное управление характеризуется низким оборотом, минимальным уровнем концентрации объемов работ.

Распределение риска между участниками проекта. Качественное распределение риска подразумевает, что участники проекта принимают ряд решений, которые либо расширяют, либо сужают диапазон потенциальных инвесторов. Чем большую степень риска участники намереваются возложить на инвесторов, тем труднее участникам проекта привлечь к финансированию проекта опытных инвесторов. Количественное распределение предполагает, что участники проекта при ведении переговоров проявляют максимальную гибкость в вопросе о том, какую долю риска они согласны на себя принять. Желание обсудить вопрос о принятии на себя участниками проекта большей доли риска может убедить опытных инвесторов снизить свои требования.

Страхование Особый вид экономической деятельности, связанный с перераспределением среди участников страхования (страхователей) риска нанесения ущерба их имущественным интересам и осуществляемый специализированными организациями страховщиками, аккумулирующими страховые взносы страхователей аккумулирующими страховые взносы страхователей в виде страховых резервов и осуществляющими страховые выплаты при наступлении ущерба застрахованным имущественным интересам страхователей

Страхование различается по двум отраслям Личноестрахование страхование жизни, страхование от несчастного случая, медицинское страхование. Имущественноестрахование страхование риска утраты (гибели), недостачи или повреждения определенного имущества, страхование ответственности за причинение вреда и ответственности по договору, страхование предпринимательского риска.

Страхование имущества от огня и других опасностей Объекты страхования: здания, сооружения, склады и товары, машины и оборудование, объекты незавершенного производства, инвентарь, продукция, товары, материалы и другое имущество. Страхование проводится на случай гибели застрахованного имущества вследствие пожара, в результате стихийных бедствий, взрыва газа, аварии отопительной, водопроводной и канализационных систем, прекращения подачи электроэнергии в результате пожара. Возмещаемые убытки при полной гибели, уничтожении и пропаже - в размере страховой суммы, при частичном повреждении имущества - в размере затрат на его восстановление либо в размере соответствующей части стоимости, если имущество не будет восстанавливаться, целесообразно произведенные расходы по спасению имущества, уменьшению ущерба и приведению поврежденного имущества в порядок. Страховые тарифы дифференцируются по объектам страхования и роду опасностей, например, по риску пожара 0,8 - 1 руб., по риску кражи 0,2 - 1,5 руб., по совокупности рисков 0,5 - 4 руб. со 100 руб. стра­ховой суммы.

Страхование грузов Объекты страхования различные грузы, перевозимые железнодорожным, автомобильным, водным, воздушным транспортом в смешанной перевозке. Страхование проводится на случай повреждения или полной гибели всего или части груза, происшедших по любой причине. Возмещаемые убытки: ущерб в пределах ответственности страховщика по договору страхования при полной или частичной гибели груза или его повреждении, расходы по общей аварии, необходимые и целесообразно произведенные расходы по спасению груза. Страховые тарифы дифференцируются в зависимости от груза, вида транспорта, дальности перевозки, маршрута, условий страхования и т. п. Значения тарифов для различных грузов и видов транспорта колеблются в широком диапазоне - от 0,2 до 3 рублей.

Страхование автотранспортных средств Объекты страхования: легковые и грузовые автомобили, автобусы, мотоциклы, мотороллеры и т. п., дополнительное оборудование, багаж, водитель и пассажиры - от несчастного случая и ДТП. Страхование проводится на случай гибели (уничтожения) или повреждения транспортного средства в результате ДТП, пожара, стихийного бедствия, кражи, угона, утраты товарного вида. Возмещаемые убытки: при краже - страховая сумма; при полной гибели - страховая сумма за вычетом остатков, годных для дальнейшего использования, при частичном повреждении - в размере затрат на его восстановление, а также необходимые расходы по спасению имущества. Страховые тарифы дифференцируются по видам и классам автотранспортных средств, по рискам: авария, кража, ущерб и др., по дополнительным признакам (иномарка, наличие сигнализации). Страховой тариф полного пакета рисков составляет от 5 до 12 руб.

Хеджирование Процесс страхования риска от возможных потерь путем переноса риска изменения цены с одного лица на другое с одного лица на другое

Резервирование средств на покрытие непредвиденных расходов Установление соотношения между потенциальными рисками, влияющими на стоимость проекта, и размером расходов, необходимых для преодоления сбоев в выполнении проекта. Основной проблемой при создании резерва на покрытие непредвиденных расходов является оценка потенциальных последствий рисков. При определении суммы резерва на покрытие непредвиденных расходов необходимо учитывать точность первоначальной оценки стоимости проекта и его элементов в зависимости от этапа проекта, на котором проводилась эта оценка.

Наличие предпринимательского риска это, по сути дела, оборотная сторона экономической свободы, своеобразная плата за нее. Свободе одного предпринимателя сопутствует одновременно и свобода других предпринимателей, следовательно, по мере развития рыночных отношений в нашей стране будут возрастать неопределенность и предпринимательский риск.