Кредитная политика ОАО «МРСК Центра» на 2008 год

1 Кредитная политика на 2008 год В процессе присоединения к ОАО «МРСК Центра» 11 распределительных сетевых компаний в соответствии с законодательством РФ к Обществу переходят все права и обязательства присоединяемых обществ. Общий объем обязательств перед кредитными учреждениями, перешедших в порядке правопреемства на г., составляет 6,5 млрд. руб. В целях бесперебойного финансирования производственно-хозяйственной и инвестиционной деятельности с момента перехода к единой операционной компании ОАО «МРСК Центра» заключило договоры возобновляемой кредитной линии на сумму 10, 5 млрд. руб. с ведущими кредитными учреждениями, осуществляющими деятельность на территории РФ. Данная сделка одобрена органами управления Общества, к компетенции которых относится принятие решений об одобрении соответствующих сделок.

2 Кредитная политика на 2008 год Итоги конкурентных переговоров, по результатам которых заключены договоры. Акционерный коммерческий банк «Банк Москвы» (Открытое акционерное общество) – 1,3 млрд. руб. Газпромбанк» (Открытое акционерное общество) – 2,8 млрд. руб. Акционерный банк «ОРГРЭСБАНК» (Открытое акционерное общество) – 2 млрд. руб. ЗАО «Райффайзенбанк» - 1,4 млрд. руб. Акционерный коммерческий банк «Росбанк» (Открытое акционерное общество) – 3 млрд. руб.

Динамика ссудной задолженности 3

Соблюдение лимитов Стандарта управления долговой позицией ОАО «РАО ЕЭС России» Стандарт управления долговой позицией подразумевает под собой соблюдение следующих лимитов: 1.Лимит по текущей ликвидности 2.Лимит по финансовому рычагу 3.Лимит по покрытию долга 4.Лимит по покрытию обслуживания долга Все лимиты ОАО «МРСК Центра» соблюдает в течение горизонта бизнес-планирования ( г.г.), что свидетельствует о высоком качестве управления долговой позицией Общества. 4

Соотношение ссудной задолженности и EBITDA 5

Направления расходования заемных средств Заемные средства планируется направить на следующие цели в строгом соответствии с бизнес-планом ОАО МРСК «Центра» на 2008 год: 1,5 млрд. руб. – покрытие краткосрочных кассовых разрывов, связанных с несвоевременными платежами сбытовых компаний 6 млрд. руб.- пополнение оборотных средств для финансирования операционной деятельности 3 млрд. руб. – финансирование инвестиционной программы 6

7 Объем и направления инвестиционной деятельности на 2008 г. Показатель (млрд. руб. без НДС)2008 Всего инвестиций 8,5 в том числе Тех. перевооружение и реконструкция 5,6 5,6 Новое строительство 2,9 2,9 По результатам выполнения данной программы ввод мощности составит более 2123 км линий электропередач и 537 МВА. Источники финансирования (млрд. руб. без НДС)2008 Амортизация (в т.ч. прошлых лет) 3,2 Плата за технологическое присоединение 1,7 Прибыль (в т.ч. прошлых лет)0,1 Заемные средства3,0 Прочие внешние источники0,5

8 Объем и направления инвестиционной деятельности в 2008 г.г. за счет кредитных ресурсов

В программах первоочередных мер строительства и реконструкции объектов включенных в Соглашение с Администрациями регионов запланирован ввод трансформаторной мощности за пятилетний период в объеме более 4000 МВА и км ЛЭП. Общий объем стоимости строительства оценивается в млн.руб. Программами предусмотрено новое строительство 36 ПС 110 кВ суммарной мощностью 1163 МВА, 15 ПС 35 кВ суммарной мощностью 144 МВА, 431 км ВЛ 110 кВ и 341 км ВЛ 35 кВ. Обязательства сторон по реализации Соглашений предусматривают со стороны Администрации территорий установление тарифа на передачу э/э достаточного для выполнения программ строительства и техперевооружения энергообъектов и платы за технологическое присоединение сбалансированной затратам. 9

В Липецкой области в 2008 г. планируется продолжить строительство ПС 110 кВ «Манежная» с трансформаторами 2х40 МВА и ПС 110 кВ "Университетская" - с трансформаторами 2х40 МВА обеспечивающей электроснабжение строящегося микрорайона и нац. проектам «Современное здравоохранение», «Доступное и комфортное жильё». В филиале «Орелэнерго» планируется расширение ПС-110/10 кВ "Западная" - 2 очередь строительства (2х63 МВА) для энергоснабжения строящегося жилищного комплекса. В Тамбовской области для энергоснабжение объектов АПК в планах строительство 135 км ВЛ -0,4-10 кВ. В филиале «Тверьэнерго» - с целью развития инфраструктуры западной части г.Твери, в планах комплексная реконструкция ПС «Вагжановская». 10 Наиболее значимыми проектами ОАО «МРСК Центра» в 2008 году станут строительство подстанции 110 кВ "Сокол" филиала «Ярэнерго» с установленной мощностью 80 МВА, которая будет обеспечивать электроснабжение одноименного микрорайона строящегося в рамках национального проекта «Доступное жилье». Техперевооружение ПС 35/6 кВ 10 филиала «Воронежэнерго» с переводом на напряжение 110 кВ и установкой 2-х трансформаторов мощностью 126 МВА. Расширение ПС Советская 110/6 кВ филиала «Брянскэнерго» с установкой трансформатора 40 МВА и реконструкцией ОРУ 110 кВ. Строительство ПС 110 кВ «Майская» мощностью 50 МВА филиала «Белгородэнерго». Строительство ПС 110/10 кВ «Давыдовская» мощностью 50 МВА с заходами 110 кВ в г. Кострома с целью энергоснабжения новых микрорайонов. Строительство ВЛ-110 кВ "Волокно- Тепличная" (6 км) филиала «Курскэнерго» для энергообеспечения развития промзоны г. Курска. Строительство ПС 110/10 кВ "Родники" для развития инфраструктуры юго-западной части города Курска. Наиболее крупные инвестпроекты программы 2008 года в регионах МРСК Центра

Спасибо за внимание