ЗАНЯТИЕ 9 Количественный технический анализ. Осцилляторы

Применение осцилляторов Осцилляторы очень оперативно показывают сверх-покупку и сверх-продажу. Линии сверх-покупки/продажи отмечаются на диаграмме горизонтальными справочными линиями. Когда осциллятор падает или поднимается до справочной линии, это дает игроку возможность определить дно или вершину. Осцилляторы хорошо работают в диапазоне цен, но дают опасные преждевременные сигналы в момент зарождения новой тенденции. Осцилляторы как и все прочие индикаторы дают самые полезные сигналы, когда они расходятся с ценами. Расхождение быков: цены падают до нового минимума, а осциллятор до нового минимума не опускается. Следовательно, медведи выдыхаются и наступает конец нисходящей тенденции. Расхождение медведей: цены устанавливают новый максимум, а осциллятор достигает более низкого максимума, чем при предыдущем подъеме цен. Следовательно, быки выбились из сил и наступает конец восходящей тенденции.

Три класса расхождений. Тип А Расхождение медведей класса А возникает, когда цены установили новый максимум, а осциллятор достиг более низкого максимума, чем при предыдущем подъеме цен.

Тип Б Расхождение медведей класса Б появляется, когда цены второй раз поднялись до максимума, а осциллятор установился на меньшем максимальном значении, чем в прошлый раз.

Тип В Расхождение медведей класса В возникает, когда цены поднимаются до нового максимума, а осциллятор дает то же самое значение, что и при прошлом подъеме.

Momentum. ROC. Это осциллятор и простейший Трендовый индикатор показывает меру «трендовости» рынка. На боковых движениях рынка он работает плохо. Определяется как разность цен закрытия в рассматриваемом периоде и N периодов тому назад. Близкий по смыслу нормированный индикатор называется ROC (Rate of Change). Определяется как частное от деления сегодняшней цены на цену N периодов тому назад. Если цены одинаковы, то ROC=1, если сегодня цены выше, то больше 1, если ниже, то меньше 1. Использование данных индикаторов похоже.

Momentum

Momentum. ROC. Правила: 1. при восходящей тенденции покупайте, когда ROC опускается ниже средней линии и двигается вверх. Это говорит, что восходящая тенденция притормозила. 2. Если ROC показывает максимальное значение, значит, тренд силен, и впереди ещё более высокие цены. 3. Дивергенция – расхождение.

ROC.

% R Williams.

Процентный интервал Вильямса – это стохастический осциллятор. Он отражает способность быков и медведей устанавливать цену закрытия каждый раз на краю интервала цен прошлого дня. %R подтверждает тенденцию и предупреждает о грядущем обращении вспять. Хорошо работает на нетрендовом рынке! Опережает разворот рынка обычно за 2-5 торговых периода! %R дает три типа сигналов: 1. Дивергенция - расхождение. Когда %R поднимается над верхней справочной линией, падает, а затем при следующем подъеме цен не может достичь справочной линии, то создается расхождение медведей, следовательно, нужно продавать. И наоборот. 2. Отсутствие размаха. Когда во время подъёма цен % R прекращает рост, не дойдя до верхней справочной линии и движется вниз, это образует сигнал отсутствия размаха, что говорит о слабости быков. Когда % R перестаёт падать в середине спада и поворачивает вверх, не дойдя до нижней справочной линии, то отсутствует размах, что говорит о слабости медведей и даёт сильный сигнал к покупке. 3. Сверх-продажа и сверх-покупка. Когда % R поднимается над верхней справочной линией, это указывает на возможную вершину рынка и даёт сигнал к продаже. Когда % R падает ниже справочной линии, это указывает на возможное дно и даёт сигнал к покупке.

STOCHASTIC. Стохастический осциллятор состоит из двух линий: быстрой и медленной (K и D). Колеблется между 0 и 100. Справочные линии проводятся на уровне 20 и 80. Правила использования: 1. Следует покупать, когда осциллятор падает ниже уровня перепроданности, а затем поднимается наверх. Следует продавать, когда осциллятор поднимается в зону перекупленности, а затем падает вниз. Используется только на без трендовом рынке! 2. Дивергенция между индикатором и ценами. 3. Стохастик имеет свойство подтверждать трендовый рынок. В случае восходящего тренда он устойчиво движется в диапазоне , в случае нисходящего тренда – в диапазоне 0-40.

STOCHASTIC.

Индекс относительной силы (RSI) Индекс относительной силы (Relative Strength Index) принимает значение от 0 до 100 и выводится как и предыдущие осцилляторы в отдельном окне графика. Хорошо работает как на трендовом рынке, так и в рейндже. Как правило в окне этого индикатора проводятся две опорные линии (30 и 70) отделяющие зоны перекупленности (70-100) и перепроданности (0-30) от основной нейтральной зоны. Для сильного восходящего тренда опорные линии следует перенести на 40 и 80. Для сильного нисходящего – на 20 и 60. В качестве критериев открытия/закрытия позиции используется условия образования максимума RSI в зоне перекупленности ( что означает близкий разворот цен вниз) и минимума RSI в зоне перепроданности, что означает возможность разворота наверх. Также используется дивергенция RSI с графиком цены.

RSI.